مفهوم التحليل المالي
هو عملية تقييم الأداء المالي للمؤسسة عن طريق دراسة المعلومات المالية (مثل : الميزانية العمومية، وقائمة الدخل وقائمة التدفقات النقدية)، وتحليل العلاقات المالية بين عناصرها المختلفة.
يهدف التحليل المالي إلى
1- تقييم المعلومات؛ لفهم أداء المؤسسة المالي
2- تحليل طرائق الاستثمار وتوظيف المال فيها
3- دراسة مدى الكفاءة والأرباح الناتجة من أعمالها
4- المقارنة بين أداء المؤسسة المالي في الماضي والحاضر والمستقبل
5- تحديد مواطن القوَّة ومَواطِن الضعف فيها، وكذا تحديد مجالات التحسين؛ لاتخاذ قرارات اقتصادية صائبة.
الأساليب الخاصة بالتحليل المالي
1 . تحليل النسب المالية
يُستخدَم هذا النوع من التحليل في قياس أداء الشركة المالي عن طريق المقارنة بين البيانات المالية المختلفة للشركات، أو البيانات المالية للشركة نفسها على مدار السنين. يشمل التحليل المالي عددًا من النسب (مثل: السيولة، والربحية، والكفاءة) التي تُعَدُّ من الأدوات المالية.
2 . تحليل الاتجاهات
يُمكن تحليل الاتجاهات عن طريق دراسة أداء الشركة المالي على مدار السنين؛ لتحديد أنماط النمو أو أنماط التراجع فيها. يعتمد هذا النوع من التحليل على المقارنة بين البيانات التاريخية ؛ لفهم الاتجاهات الحالية، والتنبؤ بالأداء المستقبلي. فعلى سبيل المثال، عندما تحقق شركة ما أرباحًا في آخر ثلاث سنوات بمقدار 5 ملايين دينار، و6 ملايين دينار، و7.2 مليون دينار، فإنَّ تحليل الاتجاه يُظهر أنَّ هذه الشركة قد حققت ثباتًا في نمو الأرباح بمعدل سنوي (20%).
3. تحليل المقارنة:
يتمثل ذلك في مقارنة أداء الشركة المالي بالأداء المالي لشركات أخرى من نفس القطاع أو الصناعة؛ ما يُنبئ بالمكانة التنافسية للشركة.
4. تحليل القوائم المالية المُتكاملة
يُنظر في هذا التحليل إلى العلاقات بين مختلف القوائم المالية مثل: قائمة الدخل وقائمة المركز المالي وقائمة التغيرات في حقوق الملكية وقائمة التدفقات النقدية لتكوين صورة شاملة عن ا الحالة المالية.
أهمية التحليل المالي
1 - التقييم المالي
يُسهم التحليل المالي في تقديم صورة شاملة عن الأرباح والسيولة؛ مما يُمكن المؤسسات من تقييم وضعها المالي، واتخاذ قرارات تصحيحية عند اللزوم.
2 - اتخاذ القرارات
يساعد التحليل المالي الإدارات العليا والمستثمرين على اتخاذ قرارات مستنيرة تُعنى بالقرارات الاستثمارية وقرارات التمويل والتوسع.
3 - تقييم المخاطر
يتيح التحليل المالي تقييم المخاطر المالية التي قد تواجهها المؤسسات، مثل: مخاطر السيولة، ومخاطر الائتمان ، ومخاطر الكفاءة التشغيلية، ومخاطر التدفق النقدي، وغير ذلك.
4 - التنبؤ بالمستقبل
يُمكن للتحليل المالي أن يتنبأ باتجاهات الشركة مستقبلًا، بناءً على أدائها ومسيرتها منذ تأسيسها.
5 - تحليل التنافسية في السوق
يساعد التحليل المالي المؤسسات على مقارنة أدائها بأداء غيرها من المؤسسات المُنافسة؛ مما يُمكِّنها من تحديد مواطن القوة ومواطن الضعف، واتَّخاذ ما يلزم من خطوات لتحسين مكانتها التنافسية.
6 - تعزيز الشفافية والمساءلة
يُعزّز التحليل المالي الشفافية داخل المؤسسات؛ إذ يُوفّر بيانات دقيقة وموثوقة، ويُقدِّم للمستثمرين والمساهمين رؤية واضحة حيال كيفية استخدام الأموال ومَواطِن القوَّة ومواطن الضعف في الشركة؛ ما يُعزّز الثقة والمساءلة داخل المؤسسات
