السؤال الأول:
أوضّح المقصود بكلٍّ ممّا يأتي:
-
الأسهم: أوراق مالية تُصدرها الشركات المساهمة، تُمثل حصة من رأس مال الشركة، ويُصبح مالكها شريكًا في الشركة بحسب عدد الأسهم التي يملكها.
-
صناديق الاستثمار: وعاء مالي يضم أموال عدد كبير من المستثمرين، ويُدار من قِبَل خبراء ماليين؛ حيث يتم استثمار هذه الأموال في مجموعة متنوعة من الأوراق المالية (مثل الأسهم والسندات) لتقليل المخاطر وزيادة العوائد.
السؤال الثاني:
أذكر مثالاً على كل مما يأتي:
-
الأصول غير الملموسة: براءة اختراع – علامة تجارية – حقوق نشر.
-
الاستثمارات العقارية: شراء أرض أو شقة وتأجيرها.
-
الأصول المالية: الأسهم – السندات.
السؤال الثالث:
أُقارِنُ بين الأسهم العادية والأسهم الممتازة:
| وجه المقارنة | الأسهم العادية | الأسهم الممتازة |
|---|---|---|
| حق التصويت | يمتلك صاحبها حق التصويت في اجتماعات الشركة. | لا يمتلك عادةً حق التصويت. |
| الأولوية في الأرباح | يحصل على الأرباح بعد حملة الأسهم الممتازة. | له الأولوية في الحصول على الأرباح. |
السؤال الرابع:
أختار من القائمة الثانية الخطر المرتبط بكل نوع استثمار:
| القائمة الأولى | الخطر المناسب من القائمة الثانية |
|---|---|
| الأسهم | تقلبات السوق الشديدة. |
| السندات | الإخفاق في تسويق منتجات المشروع ❌ (تُصحَّح) → الخطر هو فقدان القيمة بمرور الوقت (خاصة عند ارتفاع التضخم أو أسعار الفائدة). |
| الأصول غير الملموسة | التقييم غير الدقيق للقيمة في السوق. |
| العقارات | التكاليف الدورية للصيانة. |
السؤال الخامس:
النصيحة لكل حالة استثمارية:
-
سلمى: أنصحها بالاستثمار في السندات؛ لأنها أكثر أمانًا وتُوفر دخلاً منتظمًا من الفوائد.
-
حازم: أنصحه بالاستثمار في صناديق الاستثمار؛ لأنها توفر له تنويعًا في الأصول، وتدار من قِبل خبراء ماليين.
-
زينة: أنصحها بالاستثمار في العقارات؛ لأنها أقل تكلفة في الإدارة طويلة المدى، وأقل تأثرًا بالتقلبات الاقتصادية مقارنة بالأسهم.
